重庆农村商业银行股份有限公司（渝农商行）近日迎来重大人事调整，原行长隋军因工作调动辞职，暂未确定新任行长，董事长刘小军暂代行长职务。
过去的一年，渝农商行实现营收、净利双增，不过增速均为个位数，分业务来看，公司银行业务、零售银行业务收入均有所增长，金融市场业务收入则下降明显，而从利润角度来看，仅公司银行业务利润大涨，零售银行业务、金融市场业务利润双双下滑。
需要指出的是，公司及分支行在去年12月多次被罚，源头直指“三查”不尽职，其中本行被罚款780万元，时任副行长、时任首席审贷官被禁止终身从事银行业工作，内控合规仍有待进一步加强。
隋军辞任行长，去年人事调整频繁
隋军辞任行长，去年薪酬60.84万元。7月22日，渝农商行披露重磅公告，因工作调动，隋军辞去公司执行董事、行长、首席合规官职务，并不再担任董事会风险管理委员会、消费者权益保护委员会主任委员及授权代表。
2025年报显示，隋军57岁，正高经济师，曾任重庆银行股份有限公司党委委员、副行长，重庆汽车金融有限公司党委书记、董事长，渝农商行党委委员、副行长、执行董事、董事会秘书、营业部总经理、江津支行党委书记及行长，江津市农村信用合作联社党委书记、理事长，中国建设银行南充市分行营业部总经理等职。
2023年3月起，隋军任公司党委副书记、行长，2023年7月起任执行董事，这意味着其担任行长职务仅仅3年多而已，2025年税前薪酬60.84万元，是董事、监事、高级管理人员中薪酬最高的一人，副行长周国华、谭彬、张进薪酬均为51.42万元。
据短平快解读了解，隋军任职行长期间，2023年至2025年业绩增长有限，收入增速分别为-3.57%、1.09%、1.37%，归母净利润增速分别为6.1%、5.6%、5.35%，当然银行业整体业绩也并不算好看。
渝农商行董事会对隋军在任职期间的辛勤付出致以衷心感谢，据悉隋军任职期间勤勉敬业、恪尽职守，统筹推进经营发展、服务实体经济、风险防控等各项工作，深入构建数字驱动、产业链动、场景圈动“三种新动能”，助推公司高质量改革发展。
董事长暂代行长职务，去年高层调整频繁。隋军辞任行长后，渝农商行暂未确认新一任行长人选，当日董事会审议通过刘小军代为履行行长职务，年报显示其49岁，经济师，曾任重庆发展投资有限公司党委书记、董事长，中国宏桥集团有限公司非执行董事，中信信托有限责任公司业务总监、副总经理、信托业务八部（筹）副总经理（主持工作）、信托业务二部副总经理及总经理等职。
2025年3月起，刘小军任公司党委书记，2026年1月起任公司董事长、执行董事，去年税前薪酬42.07万元。
事实上，渝农商行高层人事调整较为频繁，2024年12月，张培宗因工作调动不再担任党委委员，2025年1月起不再担任副行长、董事会秘书、执行董事及董事会相关专门委员会职务。
2025年12月，因个人工作安排，胡淳、殷祥林不再担任非执行董事及董事会相关专门委员会职务。同月，张桥云因任职独立董事已满6年，不再担任独立非执行董事及董事会相关专门委员会职务。
2026年1月，因个人工作安排，彭玉龙不再担任非执行董事及董事会相关专门委员会职务。3月，独立董事李嘉明不幸离世，不再担任相关职务。
零售银行、金融市场业务去年利润双降
2008年，渝农商行成立，2010年在H股主板上市，2019年在A股主板上市，主要业务包括普惠金融业务、公司金融业务、金融市场业务，目前有1家非银全资子公司、1家非银控股子公司，分别从事理财和金融租赁业务，并控股12家村镇银行，2025年末资产达到1.67万亿元。
上半年业绩有所提速。2023年至2025年，渝农商行实现营业收入分别为279.56亿元、282.61亿元、286.48亿元，同比分别变动-3.57%、1.09%、1.37%，归母净利润分别为109.02亿元、115.13亿元、121.28亿元，同比分别增长6.1%、5.6%、5.35%。
业绩快报显示，2026年上半年实现收入、归母净利润分别为158.92亿元、81.68亿元，同比分别增长7.81%、6.09%，业绩增速有所提升，全年情况尚有待时间验证。
零售银行、金融市场业务利润双降。分业务来看，渝农商行2025年公司银行业务、零售银行业务收入均有所增长，分别为93.58亿元、121.55亿元，同比分别增长7.17亿元、3.05亿元，不过金融市场业务收入下降明显，金额70.32亿元，同比减少6.73亿元。
从利润角度来看，仅公司银行业务实现增长，利润总额48.1亿元，同比大增26.29亿元，而零售银行业务、金融市场业务利润总额均有所下滑，分别为42.17亿元、45.8亿元，同比分别减少14.02亿元、3.73亿元。
净息差持续下探。银行业近年来面临着净息差不断下滑的挑战，渝农商行从2021年末的2.17%一路下滑至2025年末的1.6%，累计下滑0.57个百分点，与此同时利息净收入迎来三连降，2022年至2024年降幅分别为3.17%、7.52%、4.25%，这种情况在2025年迎来改变，同比增长7.85%至242.61亿元，是重要增长极，主要是利息支付降幅远超利息收入支出降幅所致，降幅分别为9.71%、1.32%。
进一步来看，2025年客户贷款和垫款利息收入274.84亿元，同比减少0.2亿元，平均收益率3.64%，同比下滑0.28个百分点，公司贷款利息收入156.78亿元，同比增加12.06亿元，零售贷款利息收入113.34亿元，同比减少8.99亿元。
非利息收入大降。不同于利息净收入大增，渝农商行2025年非利息收入大降，金额43.88亿元，同比大幅减少13.79亿元，降幅23.92%，主要受市场行情影响。
投资收益及公允价值变动净损益29.93亿元，同比减少8.55亿元，主要是受市场利率波动影响，基金投资等交易性金融资产收益率下降，投资收益及公允价值变动损益不及上年同期，具体来看，投资收益40.87亿元，同比减少1.11亿元，公允价值变动净损失10.95亿元，较上年同期损失的3.51亿元大幅增加。
另外，手续费及佣金净收入12.94亿元，同比减少3.18亿元，汇兑损失1.14亿元，而上年同期为收益0.17亿元，主要是外币资产规模增长带动外汇掉期融资规模适量上升，导致汇兑净损益支出增加。
零售银行业务损失大增，多次因“三查”不到位被罚
零售贷款不良双增。2023年末至2025年末，渝农商行不良贷款有所增加，分别为80.59亿元、84.2亿元、85.89亿元，不良贷款率则有所下滑，分别为1.19%、1.18%、1.08%。
据短平快解读了解，2025年末公司、零售不良贷款分别为23.72亿元、85.89亿元，前者同比减少13.61亿元，后者同比大增15.3亿元，公司称外部环境复杂严峻以及国内有效需求不足等因素影响，零售贷款不良余额及不良率较上年末有所上升。
对公不良贷款主要集中在制造业、批发和零售业、水利、环境和公共设施管理业、租赁和商务服务业，分别为6.08亿元、4.73亿元、2.92亿元、2.52亿元，同比分别变动-5.1亿元、-0.7亿元、0.56亿元、-3.78亿元，其中批发和零售业不良贷款率最高，为1.54%，同比下滑1.01个百分点。
零售不良贷款中其他贷款、个人经营贷款、个人按揭贷款分别为24.81亿元、23.33亿元、14.03亿元，同比分别增加8.73亿元、2.74亿元、3.84亿元，不良贷款率分别为2.61%、1.97%、1.6%，同比分别上升0.61个百分点、0.3个百分点、0.45个百分点。
零售银行业务损失大增超16亿元。2025年，渝农商行减值损失54.86亿元，同比减少5.35亿元，降幅8.88%，其中客户贷款和垫款信用减值损失50.85亿元，同比减少4.4亿元，降幅7.96%，主要系本期实现大额不良资产处置收回。
分业务来看，公司银行业务、金融市场业务信用减值损失有所减少，分别为17.96亿元、3.3亿元，同比分别减少19.07亿元、2.31亿元，不过零售银行业务损失增长明显，金额为33.19亿元，同比大增16.25亿元，显然该业务的资产质量需要引起重视。
多次因“三查”不到位被罚。事实上，渝农商行及分支行多次因贷款问题被罚，且集中在2025年12月，公司因贷款“三查”不尽职；对大额风险损失的调查和问责不到位；非现场统计数据差错；未核实保证金来源；滚动开票被罚款共计870万元，时任副行长舒某、时任首席审贷官封某某被禁止终身从事银行业工作，同时多位责任人被警告并罚款。
合川分行因内控管理失效；贷前调查不尽职被罚款80万元，时任合川分行城西支行客户经理杨某某被禁止从事银行业工作终身，多位责任人被警告、罚款。
荣昌支行因贷款“三查”不到位、员工行为管理不到位被罚款70万元，时任荣昌支行双河分理处信贷客户经理张某被禁止终身从事银行业工作。綦江支行因贷款‘三查’严重不尽职被罚款30万元。
年报显示，渝农商行报告期开展了内部控制体系建设与监督评价、“合规体系建设强化年”活动、案件风险排查、员工异常行为排查、消保专项检查等工作，持续提升条线履职能力和效果，不断增强员工合规意识，进一步提升业务发展的合规性和内控管理的有效性，结合上述罚单来看，或许合规重点需要进一步聚焦贷款领域，避免再次因为“三查”不到位被罚。